複利增額壽險 恐面臨停售

【記者彭禎伶／台北報導】


強調3％或5％複利增值的增額終身壽險，近期內即將絕跡！據透露，金管會已決定，未來這類增額終身壽險的複利增額幅度，不得超過保單預定利率，目前20年期以上保單預定利率約2.75％或2.5％，未來最多只能用這個利率去複利增額，買氣勢必大受影響。

繳費期間保額複利3％增值，繳費期滿保額4％-5％複利滾存的「複利增額終身壽險」，在低利率時期大賣，估計每年都有數百億元的保費，尤其今年壽險業者甚至推出2年、6年期繳費，即越早把保費繳完，越早開始更高利率的複利滾存，對不少追求高利率定存的保戶有極大吸引力。

目前市場上，如國泰、富邦、南山、台壽保、宏泰等都有類似的商品，但複利幅度及設計各不相同；例如替1歲的小孩投保，20年期繳費，每年繳12萬元左右的複利增額終身壽險，20年繳了240萬元左右，但到小朋友60歲時，保單價值已超過700萬元，業者以複利對抗通膨為號召，銷售量頗為可觀。

但此一情況引起金管會擔心，認為持續的低利率環境、壽險業資金無處去化，這類複利增額型保單，若以高利率去滾動，保單持續越長，對壽險公司財務負擔可能越大，因此近期密集找來業者開會，討論如果處理複利增額壽險。

最後業者與金管會達成共識，即金管會將發布新的命令，要求複利增額終身壽險，複利利率不得超過保單預定利率，也就是要控制保額複利增值的速度，目前這項命令尚未出爐，但業者已在準備，打算停售現在的保單。

也就是說，目前複利增額3％到5％的保單即將退出市場，由於消息已經開始流傳，壽險業務員透露，這類保單出現了停售效益，不少業務員一天之類，就有10到20張此類保單成交。

2010-05-17 工商時報